Bakırcı GYO, 45 yıllık gayrimenkul geliştirme deneyimini sermaye piyasalarına taşıyarak halka arz sürecini başlattı. Pay başına 12,93 TL sabit fiyatla gerçekleştirilen halka arzda talep toplama 24-25-26 Ağustos tarihlerinde yapılacak. Şirket, halka arzdan elde edeceği kaynağın en az yüzde 90’ını projelerin finansmanında kullanmayı planlıyor.

Gayrimenkul geliştirme alanında 1981 yılına uzanan deneyime sahip Bakırcı Grubu’nun gayrimenkul yatırım ortaklığı olarak yapılanmasını sürdüren Bakırcı GYO, Borsa İstanbul’a açılmak için halka arz sürecini başlattı.

İntegral Yatırım liderliğinde gerçekleştirilen halka arzda pay başına satış fiyatı 12,93 TL olarak belirlendi. Halka arzın toplam büyüklüğünün ise 2 milyar 159 milyon 310 bin TL olması hedefleniyor. Talep toplama sürecinin son günü 26 Ağustos olarak açıklandı.

45 yıllık deneyim sermaye piyasalarına taşınıyor

Bakırcı GYO Yönetim Kurulu Başkan Vekili ve Genel Müdürü Fatih Sağlam, Bakırcı Grubu’nun 45 yıllık gayrimenkul geliştirme deneyiminin 2025 yılında GYO yapısıyla daha kurumsal bir yapıya taşındığını belirtti.

Sağlam’ın verdiği bilgilere göre grup bugüne kadar 85’in üzerinde proje geliştirdi, toplam 2 milyon metrekarenin üzerinde inşaat alanı oluşturdu ve 5 binden fazla bağımsız bölümün teslimini gerçekleştirdi.

Şirketin daha önce Bakırcı Proje Gayrimenkul Yatırım Fonu ve Sağlam Gayrimenkul Yatırım Fonu aracılığıyla sermaye piyasalarında deneyim kazandığı da belirtildi.

Bakırcı GYO'nun portföy değeri 9,2 milyar TL

Bakırcı GYO; konut, ticari gayrimenkul, turizm ve lojistik alanlarındaki yatırımlardan oluşan çeşitlendirilmiş bir portföye sahip.

Şirketin toplam portföy değerinin 9,2 milyar TL'ye ulaştığı belirtilirken, tamamlanmış projeler arasında Bakırcı Topkapı Sitesi, Bakırcı Kemer, GOP Yurt Binası ve Serenity Suites Airport Hotel bulunuyor.

Devam eden yatırımlar arasında ise Zeytinburnu’nda geliştirilen Bakırcı Zenit Topkapı öne çıkıyor. Projede 15 bin 874 metrekare arsa üzerinde 364 konut ve 98 ticari ünite yer alıyor. Zeytinburnu’ndaki Bakırcı Kaya Residence ise 83 konut, 6 dükkân ve 1 ofisten oluşan toplam 90 bağımsız bölümden meydana geliyor.

Lojistik ve ticari gayrimenkul yatırımları büyüyor

Bakırcı GYO’nun yatırımları konut projeleriyle sınırlı değil. Şirket, İstanbul’un önemli ticaret ve lojistik merkezlerinde de projeler geliştiriyor.

Arnavutköy Ömerli’de yaklaşık 68 bin 500 metrekare inşaat alanına sahip Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi, İstanbul Havalimanı’na yakın konumuyla öne çıkıyor.

Şirketin bir diğer önemli yatırımı ise İSTOÇ Mahmutbey’de geliştirilen Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi. Proje, 25 bin 807 metrekare arsa üzerinde geliştiriliyor ve toplam 153 bin 564 metrekare inşaat alanına sahip. Mağaza, showroom, depo ve lojistik merkez olarak kullanılabilecek ticari alanlarla farklı sektörlerin ihtiyaçlarına cevap verilmesi hedefleniyor.

Düzenli kira geliri sağlayan varlıklar portföyü destekliyor

Bakırcı GYO portföyünde öğrenci yurdu, otel ve ticari gayrimenkul gibi düzenli gelir sağlayan varlıklar da bulunuyor.

Şirket yönetimi, tamamlanmış projelerden elde edilen kira gelirleri ile devam eden projelerin gelecekte oluşturacağı gelirlerin birlikte değerlendirilmesiyle daha dengeli bir portföy yapısı oluşturulmasının hedeflendiğini belirtiyor.

Bakırcı GYO, dağıtılabilir kârının yüzde 50’sini temettü olarak dağıtmayı hedeflediğini de açıkladı.

Projelerin yüzde 88'i üç büyük yatırımdan oluşuyor

Şirketin açıklamasına göre toplam portföyün yaklaşık yüzde 88’i, Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi, Bakırcı Zenit Topkapı ve Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi projelerinden oluşuyor.

Bakırcı Kaya Residence’ın Haziran 2027, Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi ve Bakırcı Zenit Topkapı projelerinin Aralık 2027, Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi’nin ise Aralık 2027 tarihinde tamamlanmasının hedeflendiği belirtildi.

Halka arz gelirinin en az yüzde 90'ı projelere aktarılacak

Bakırcı GYO, halka arzdan elde edeceği gelirin en az yüzde 90’ını proje finansmanında kullanmayı planlıyor.

Kaynağın; yeni gayrimenkul yatırımları, proje geliştirme faaliyetleri, arsa ve ticari gayrimenkul alımları ile mevcut projelerin finansmanında değerlendirilmesi hedefleniyor.

Şirket ayrıca düzenli kira geliri sağlayabilecek ve değer artışı potansiyeli taşıyan varlıklara ağırlık vererek portföyünün hem büyüklüğünü hem de gelir çeşitliliğini artırmayı amaçlıyor.

Halka arzın yüzde 70'i bireysel yatırımcıya ayrıldı

İntegral Yatırım Yönetim Kurulu Başkan Yardımcısı İlker Savuran’ın verdiği bilgilere göre halka arz kapsamında şirketin çıkarılmış sermayesinin 501 milyon TL’den 668 milyon TL’ye yükseltilmesi planlanıyor.

Bu kapsamda 167 milyon TL nominal değerli pay yatırımcılara sunulacak.

Halka arzda payların;

  • Yüzde 70’i yurt içi bireysel yatırımcılara,
  • Yüzde 10’u yurt içi yüksek talepte bulunacak yatırımcılara,
  • Yüzde 20’si yurt içi kurumsal yatırımcılara

tahsis edilecek.

Halka arz sonrasında şirketin halka açıklık oranının yüzde 25 olması bekleniyor. Bakırcı GYO paylarının Katılım Endeksi kriterlerine uygun olduğu da açıklandı.

Bakırcı GYO halka arzında dikkat çeken detaylar

Talep toplama tarihleri: 24-25-26 Ağustos 2026
Halka arz fiyatı: 12,93 TL
Halka arz büyüklüğü: 2 milyar 159 milyon 310 bin TL
Halka arz sonrası halka açıklık oranı: Yüzde 25
Halka arz gelirinin proje finansmanına ayrılması: En az yüzde 90
Katılım Endeksi: Uygun
Halka arz lideri: İntegral Yatırım

Bakırcı GYO yönetimi, halka arzla birlikte şirketin kurumsal ve şeffaf yapısını güçlendirmeyi, yeni yatırımlar için finansman sağlamak ve portföyünü büyütmek suretiyle uzun vadeli değer üretmeyi hedefliyor.