Bakırcı Grubu’nun 45 yıllık gayrimenkul geliştirme deneyimini sermaye piyasalarına taşıyan Bakırcı Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı’nın (Bakırcı GYO) halka arz başvurusu, Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından onaylandı.

İnşaat ve gayrimenkul sektöründe uzun yıllara dayanan faaliyetleriyle öne çıkan Bakırcı Grubu, gayrimenkul yatırımlarını halka açık bir yapıya taşıma yolunda önemli bir adım attı. Bakırcı GYO’nun halka arz sürecinin SPK tarafından onaylanmasıyla birlikte şirketin sermaye piyasalarında yeni bir döneme girmesi bekleniyor.

Halka arzın, şirketin mevcut gayrimenkul portföyünün büyütülmesi, devam eden projelerin finansmanı ve yeni yatırımların hayata geçirilmesi açısından önemli bir kaynak oluşturması hedefleniyor.

Pay başına halka arz fiyatı 12,93 TL

İntegral Yatırım Menkul Değerler liderliğinde gerçekleştirilecek halka arzda pay başına satış fiyatı 12,93 TL olarak belirlendi.

Bakırcı GYO’nun mevcut durumda 501 milyon TL olan çıkarılmış sermayesi, halka arz kapsamında 668 milyon TL’ye yükseltilecek. Sermaye artışı nedeniyle oluşacak 167 milyon TL nominal değerli payın yatırımcılara sunulması planlanıyor.

Belirlenen halka arz fiyatı üzerinden hesaplandığında halka arz büyüklüğünün yaklaşık 2 milyar 159 milyon 310 bin TL seviyesinde olması hedefleniyor. Halka arz sonrasında şirketin halka açıklık oranının ise yüzde 25 olması öngörülüyor.

Bu yapı, Bakırcı GYO’nun hem kurumsal yapısını güçlendirmesine hem de gayrimenkul sektöründeki yatırımlarını daha geniş bir sermaye tabanıyla sürdürmesine imkan sağlamayı amaçlıyor.

Bakırcı GYO’nun portföyü farklı gayrimenkul segmentlerine yayılıyor

Bakırcı GYO’nun yatırım stratejisinin önemli özelliklerinden biri, portföyün tek bir gayrimenkul türüne bağlı olmaması.

Şirket; konut, ticari gayrimenkul, turizm, öğrenci yurdu ve lojistik/depolama gibi farklı alanlarda yatırımlar gerçekleştiriyor. Bu çeşitlilik sayesinde hem düzenli kira geliri sağlayan mevcut varlıkların hem de geliştirme aşamasındaki projelerin aynı portföy içerisinde yönetilmesi hedefleniyor.

Şirketin gelir üreten varlıkları arasında İstanbul’un farklı bölgelerinde bulunan gayrimenkuller öne çıkıyor.

Bakırcı Kemer

Eyüpsultan Kemerburgaz’da bulunan Bakırcı Kemer, şirketin kira geliri sağlayan gayrimenkul varlıkları arasında yer alıyor.

Kemerburgaz’ın konut ve ticari gayrimenkul açısından gelişen bölgelerden biri olması, bölgedeki gayrimenkul yatırımlarını İstanbul’un uzun vadeli değer artışı potansiyeli bulunan lokasyonları arasında konumlandırıyor.

GOP Yurt Binası

Gaziosmanpaşa’daki GOP Yurt Binası ise şirketin öğrenci konaklama segmentindeki yatırımlarından biri olarak öne çıkıyor.

Öğrenci yurdu yatırımları, konut ve ticari gayrimenkullerden farklı olarak işletme ve kira gelirleri açısından ayrı bir segment oluştururken, Bakırcı GYO’nun çeşitlendirilmiş portföy yaklaşımının da önemli parçalarından birini oluşturuyor.

Serenity Suites Airport Hotel

Bakırcı GYO’nun turizm alanındaki yatırımlarından biri ise Küçükçekmece-Basın Ekspres hattında bulunan Serenity Suites Airport Hotel.

Basın Ekspres aksının İstanbul Havalimanı bağlantıları, ulaşım imkanları ve çevresindeki ticari gelişim nedeniyle turizm ve konaklama yatırımları açısından stratejik bir konumda bulunması, otel yatırımını şirket portföyündeki farklı gelir kaynaklarından biri haline getiriyor.

Bakırcı Zenit Topkapı’nda 462 bağımsız bölüm

Bakırcı GYO’nun devam eden konut ve ticari gayrimenkul yatırımları arasında Zeytinburnu’ndaki Bakırcı Zenit Topkapı projesi bulunuyor.

Projede 364 konut ve 98 ticari bağımsız bölüm olmak üzere toplam 462 bağımsız bölüm geliştiriliyor.

Topkapı ve Zeytinburnu hattı; merkezi konumu, ana ulaşım arterlerine bağlantıları ve İstanbul’un yoğun yapılaşmış bölgeleri içerisinde yer alması nedeniyle gayrimenkul geliştiricilerinin uzun süredir ilgi gösterdiği bölgeler arasında bulunuyor.

Bakırcı GYO’nun bu projeyle birlikte konut ve ticari gayrimenkul segmentindeki varlığını artırması hedefleniyor.

Bakırcı Kaya Residence da portföyde

Şirketin geliştirmekte olduğu bir diğer proje ise Bakırcı Kaya Residence.

Toplam 90 bağımsız bölümden oluşan proje, Bakırcı GYO’nun konut geliştirme faaliyetleri içerisinde yer alıyor.

Şirketin mevcut kira getirili gayrimenkullerinin yanı sıra yeni konut projelerini de portföyünde bulundurması, gelir yapısının farklı gayrimenkul segmentlerine yayılmasını sağlıyor.

Ömerli’de 68 bin 500 metrekarelik lojistik merkez

Bakırcı GYO’nun portföyündeki yatırımlar yalnızca konut ve ticari projelerle sınırlı değil.

Şirket, Ömerli’de yaklaşık 68 bin 500 metrekare inşaat alanına sahip Bakırcı Ömerli Lojistik Merkezi projesini de geliştiriyor.

Lojistik merkez yatırımları, özellikle İstanbul’un ana ulaşım bağlantılarına yakın bölgelerinde artan depolama ve dağıtım ihtiyacı nedeniyle gayrimenkul sektörünün dikkat çeken alanlarından biri haline geldi.

Bu yatırımın şirket portföyüne dahil edilmesi, Bakırcı GYO’nun endüstriyel gayrimenkul alanındaki faaliyetlerini de genişletiyor.

Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi yatırımı

Bakırcı GYO’nun dikkat çeken diğer projelerinden biri ise İSTOÇ Mahmutbey’de geliştirilen Motim İSTOÇ Ticaret Merkezi.

Projenin toplam inşaat alanı 153 bin 565 metrekare olarak belirtiliyor.

İSTOÇ’un İstanbul’un önemli ticaret merkezlerinden biri olması, projenin ticari gayrimenkul portföyü açısından stratejik önem taşımasına katkı sağlıyor.

Böylece Bakırcı GYO; konut, otel, öğrenci yurdu, ticari alan ve lojistik merkez gibi farklı kullanım alanlarına yönelik yatırımlarını aynı çatı altında toplamış oluyor.

Halka arzla birlikte yeni yatırım dönemi

Bakırcı GYO’nun halka arzı, şirket açısından yalnızca sermaye piyasalarına giriş anlamına gelmiyor. Aynı zamanda mevcut portföyün büyütülmesi ve yeni gayrimenkul geliştirme fırsatlarının değerlendirilmesi açısından da yeni bir finansman kanalı oluşturuyor.

Gayrimenkul yatırım ortaklığı modeli, şirketlerin sahip oldukları veya geliştirdikleri gayrimenkulleri daha kurumsal bir yatırım yapısı içerisinde yönetmesine imkan sağlıyor. Bakırcı GYO da halka arz sonrasında elde edeceği sermaye ile gayrimenkul geliştirme faaliyetlerini ve portföy çeşitliliğini artırmayı hedefliyor.

Düzenli gelir ve proje geliştirme birlikte yürütülecek

Bakırcı GYO’nun mevcut portföyünde kira geliri sağlayan gayrimenkuller bulunurken, diğer taraftan henüz geliştirme aşamasındaki büyük ölçekli projeler de yer alıyor.

Bu yapı şirketin gelir modelinde iki farklı unsuru bir araya getiriyor. Bir tarafta mevcut gayrimenkullerden elde edilen kira gelirleri, diğer tarafta ise tamamlanmasıyla birlikte değer yaratması beklenen yeni projeler bulunuyor.

Konut ve ticari gayrimenkullerin yanı sıra otel, öğrenci yurdu ve lojistik yatırımlarının portföyde yer alması da şirketin farklı gayrimenkul piyasalarındaki fırsatları değerlendirmesine olanak sağlıyor.

Bakırcı GYO halka arzıyla yatırımcıların karşısına çıkıyor

SPK onayının ardından Bakırcı GYO’nun halka arzı, gayrimenkul sektöründe yakından takip edilen halka arzlardan biri olmaya hazırlanıyor.

12,93 TL olarak belirlenen pay fiyatı, 167 milyon TL nominal değerli pay satışı, yaklaşık 2,16 milyar TL halka arz büyüklüğü ve yüzde 25 halka açıklık oranı hedefi, halka arzın temel finansal çerçevesini oluşturuyor.

Bakırcı Grubu’nun 45 yıllık gayrimenkul geliştirme deneyimiyle oluşturduğu portföyü halka açık bir GYO yapısına taşıması, şirketin gelecek dönem yatırım stratejisi açısından da önemli bir dönüm noktası olarak değerlendiriliyor.

Halka arz sonrasında Bakırcı GYO’nun önündeki temel hedefler arasında mevcut projelerin geliştirilmesi, gelir üreten gayrimenkul portföyünün korunması ve yeni yatırım fırsatlarının değerlendirilmesi öne çıkıyor.